たわらノーロードバランス(標準型)

2021年02月23日

購入手数料は無料で信託報酬も超低コストなたわらノーロードシリーズです。eMAXIS Slimやニッセイと比べると腰が重いところはありますが、乖離率が低く丁寧な運用方針により安心して長期保有することができます。

この記事の目次

たわらノーロードバランス(標準型)は日本含む先進国を中心で構成されており、先進国の外貨部分はほとんど為替ヘッジされています。もちろん手数料はかかりますが為替の影響を受けずに円通貨として投資したい人には持ってこいなファンドです。

8資産型ファンドで新興国もポートフォリオに含まれてはいますが7%しかなく誤差みたいなもの。円通貨のまま資産分散しつつ株式/債券/リートで攻めたい、そんなニッチな投資家へ。

投資対象	指数	割合
株式 (35%)
国内株式	東証株価指数(TOPIS)(配当込み)	7%
先進国株式	MSCIコクサイ・インデックス(円換算ベース、配当込み、為替ヘッジなし)	6%
先進国株式 (為替ヘッジ)	MSCIコクサイ・インデックス(円換算ベース、配当込み、為替ヘッジあり)	23%
新興国株式	MSCIエマージング・マーケット・インデックス(円換算ベース、配当込み、為替ヘッジなし)	1%
債券 (50%)
国内債券	NOMURA-BPI総合	17%
先進国債券	FTSE世界国債インデックス(除く日本、円換算ベース、為替ヘッジなし)	4%
先進国債券 (為替ヘッジ)	FTSE世界国債インデックス(除く日本、円換算ベース、為替ヘッジあり)	23%
新興国債券	JPモルガン・エマージング・マーケット・ボンド・インデックス・プラス(円換算ベース、為替ヘッジなし)	6%
リート (15%)
国内リート	東証REIT指数(配当込み)	10%
先進国リート	S&P先進国REITインデックス(除く日本、円換算ベース、配当込み、為替ヘッジなし)	5%

※2021年1月15日

購入手数料: 無料

解約手数料: 無料

信託報酬: 0.22% (税抜き)

純資産総額: 57.05億円

設定日: 2017年11月8日

運用会社: アセットマネジメントOne

販売会社: 様々な銀行やネット証券で売買可能

基準価額チャート(2018/01/15～2021/01/14)
公式サイト:たわらノーロードバランス(標準型)

3年リターンは15.66%でおおよそ年利回り5.22%になります。債券50%な構成によって比較的安定しており2020年3月のコロナショックでも8資産均等型よりも暴落を抑えることができました。最大19.69%下落して基準価額が戻るまで6ヶ月を必要としました。

たわらノーロードバランス(堅実型)は債券中心でコロナショックの影響を受けない鉄壁を見せつけてくれましたが、暴落直後に解約するのでなければ基本的にこちらの標準型のほうがリターンは高くなります。

国内:先進国:新興国の比率がどうしてこうなっているのかの公式説明はありませんがリスクリターンのバランスはよくできている方だと思います。

先進国中心で分散効果を高めながら無駄な為替リスクは省きましょう。円通貨比率を高めるために国内資産50%で運用するファンドもありますが世界全体に分散しているこちらのほうが個人的に好みです。

もちろん為替ヘッジするには各国の金利差による分を手数料として取られてしまいますが為替リスクをなるべく排除したいならば円通貨を少なくとも50%以上高めて保有すると安心できます。

Posted by Logu